У Эль Аль есть деньги, но некуда летать

18.02.2021

Предложения акций и банковские ссуды обеспечат краткосрочное выживание Эль Аль, но небо Израиля вряд ли откроется до конца марта.

 

«Мы были приятно удивлены и полностью достигли нашей цели», - сказал «Globes» председатель правления El Al Israel Airlines Ltd. (TASE: ELAL) Дэвид Бродет во вторник вечером. Он выступал после того, как компания завершила предложение опционов с превышением лимита подписки на Тель-Авивской фондовой бирже (TASE), в результате чего было привлечено 250 миллионов шекелей, а полное исполнение могло бы принести авиакомпании 375 миллионов шекелей.


Эль Аль - одна из самых больших жертв пандемии Covid-19 в израильской экономике. Жизненно необходимый капитал, который он привлек, поможет ему получить банковские кредиты и завершить пакет мер по спасению, разработанный Министерством финансов. Это последнее размещение происходит через пять месяцев после предыдущего размещения на TASE в соответствии с инструкциями Министерства финансов, что привело к смене контролирующего акционера компании.


 

Последнее предложение потребовалось банками перед предоставлением El Al ссуды на общую сумму 300 миллионов долларов с государственной гарантией в размере 82,5% от суммы. Эль Аль в настоящее время ведет переговоры с банком Leumi (TASE: LUMI ) и Israel Discount Bank (TASE: DSCT) для получения ссуд.


Однако, несмотря на успешное предложение и скорое получение займов, будущее Эль Аль далеко не гарантировано. В отчете, опубликованном El Al перед предложением, авиакомпания сообщила, что просила увеличить сумму кредита, но получила отказ. С точки зрения Эль Аль, вместе с накопившимися долгами и, главным образом, из-за неопределенности в отношении открытия неба в Израиле и политики правительства в этом вопросе, капиталов, вложенных через предложения и займы, может оказаться недостаточно для выплаты долгов. и возвращению к выздоровлению.


Новый контролирующий акционер El Al Эли Розенберг взял на себя обязательство вложить не менее 50 миллионов долларов в последнее предложение, и, по словам компании, он выполнил свои обязательства. Даже генеральный директор El Al Авигал Сорек обязался принять участие в предложении, купив опционы на сумму его зарплаты в следующие шесть месяцев. Эль Аль охарактеризовал предложение как успех и вотум доверия со стороны рынка капитала.


Огромная задолженность перед клиентами, 70% из них погашены

 

Эль Аль поддерживает постоянный диалог с Министерством финансов с момента начала кризиса в авиационном секторе почти год назад. В то время как в других странах мира были предоставлены гранты для спасения сектора, и, например, в США на этой неделе сообщалось, что администрация выделит 14 миллиардов долларов авиакомпаниям в рамках третьего раунда помощи с целью защиты сотрудников в Израиле помощь предоставляется только в виде кредитных гарантий. В дополнение к этому, в Израиле государство также выплачивает сотрудникам авиакомпании неоплачиваемый отпуск, который на сегодняшний день составляет более 300 миллионов шекелей.


Розенберг, купивший контроль над El Al у Knafaim при первом размещении акций, инвестировал 108 миллионов долларов в покупку 43% акций и месяц назад добавил ссуду собственникам в размере 10 миллионов долларов. Почти все высшее руководство и совет директоров El Al были изменены, включая генерального директора и председателя, которые положительно отзывались о доверии инвесторов, успешном внедрении оптимизации и способности погашать долги поставщикам и клиентам.


Задолженность перед пассажирами, купившими билеты на отмененные рейсы, составила 1,4 млрд шекелей, из которых 70% погашено. 420 миллионов шекелей должны быть возвращены, хотя крайний срок, установленный законом для таких выплат, истек несколько месяцев назад.


Может быть, небо откроется к Песаху

В то время как авиационный сектор по-прежнему сталкивается с проблемой пандемии, Эль Аль будет продолжать тратить деньги практически без каких-либо доходов и растущей задолженности перед поставщиками и организациями, финансирующими арендованные им самолеты. В своем финансовом отчете за третий квартал 2020 года El Al сообщил, что его долги достигли 3,17 миллиарда долларов, из которых 2 миллиарда долларов приходятся на текущие обязательства.


Помимо погашения долгов, ссуды позволят El Al реализовать соглашения об оптимизации, которые он подписал с сотрудниками и которые будут включать 2 000 увольнений - 33% рабочей силы, и сокращение зарплат тем, кто останется. Другие шаги, предпринятые Эль Аль, включая продажу трех самолетов за 76 миллионов долларов и сдачу их в лизинг на восемь лет.

 

Между тем небо Израиля закрыто до 20 февраля, и, по всей вероятности, закрытие будет продлено до первой недели марта, за исключением специальных спасательных рейсов. Вероятной точкой выхода из кризиса станет Песах (конец марта), когда некоторые страны, включая Грецию, Кипр, Сейшельские острова и Украину, уже выразили заинтересованность в размещении вакцинированных израильтян. Эль Аль уже присматривается к этим направлениям, но и его конкуренты тоже, и конкуренция будет интенсивной, поскольку все авиакомпании будут стремиться снова взлететь.


← Назад к списку

Последние новости

17.04.2021 Израильские исследователи сделали революционное открытие в борьбе с ожирением

Ученые, участвовавшие в исследовании, утверждают, что «механизм действия главного выключателя голода находится в мозге». Читать далее

11.04.2021 Новое в Израиле: подайте годовую налоговую декларацию онлайн

Новая система устраняет необходимость физического представления отчета с приложенными документами и доступна для подачи на 2019, 2020 и последующие годы Читать далее

11.04.2021 КПП Таба будет работать аналогично Бен-Гуриону

КПП Таба между Египтом и Израилем откроется в формате, аналогичном формату аэропорта Бен-Гурион, с снятием ограничений на количество туристов, пересекающих переход Читать далее

08.04.2021 Four Seasons построит первый израильский отель в Яффо

Первый израильский отель международной сети разместится в трех башнях на северном углу улицы Эйлат Читать далее

27.03.2021 Новое исследование: COVID поражает клетки ротовой полости

Рот может играть роль «в передаче SARS-CoV2 в легкие или пищеварительную систему через слюну, содержащую вирус из инфицированных клеток полости рта». Читать далее

24.03.2021 Tesla снова повышает цены на автомобили в Израиле

Второй раз с момента открытия онлайн-продаж в Израиле в начале февраля производитель электромобилей повысил цены Читать далее

17.03.2021 Посольство России в Израиле возобновляет приём граждан 17.03.2021

C 17 марта консульский отдел Посольства России в Израиле возобновляет в ограниченном режиме прием граждан Читать далее